מדריך למתחילים לקרנות הכנסה סגורה |

המפתח להגדלת ההכנסות טמון בביטחון שרוב המשקיעים לא מכירים.

עם זאת, יותר מ 1,250 ניירות ערך אלה סחר בבורסות בארה"ב. הם משקיעים בכל מגזר אפשרי כמעט בכל שוק אפשרי (ממניות ואיגרות חוב ל REITs, MLPs, איגרות חוב עירוניות, מניות מועדפות ועוד). אבל מה שהם הכי מכירים זה הכנסה.

ניירות ערך אלה נקראים קרנות סגורות.

קרנות סגורות הן חברות השקעה ציבוריות המגייסות הון באמצעות הנפקה ראשונה לציבור ולאחר מכן להשתמש בהכנסות להשקיע בניירות ערך.

בדומה למניות רגילות, קרנות סגורות בדרך כלל נסחרות באחת הבורסות הגדולות בארה"ב. אולם, בניגוד למניות רגילות, הן מייצגות עניין בתיק המנוהל על ידי יועצי השקעות. מנהלים אלה מתמקדים בדרך כלל בתעשייה, במדינה או במגזר מסוים.

בניגוד לקרנות נאמנות מסורתיות פתוחות, לקרנות סגורות אין מזומנים נכנסים ויוצאים מהקרן - רק מספר מוגדר של - מניות. אם אתה רוצה לקנות, אתה רוכש את המניות שלך ממשקיע אחר, בדיוק כמו המניה.

המבנה משאיל את עצמו כדי לשלם את ההכנסה הגבוהה, כי הם לא צריכים לשמור על הכסף זמין עבור פדיונות יכול להשקיע כל הנכסים שלה.

זה לא צריך להיות הפתעה כי סגור סוף קרנות לשלם הכנסה קל לבוא. מסך מהיר מראה 487 CEFs מניבים כיום יותר מ 7% - 187 תשואה 10% או גבוה יותר. אפילו יותר טוב, רוב הקופות סגורות לשלם תשלומים על בסיס חודשי - 897 של 1,275 ליתר דיוק.

הוספת אחת מניבות אלה מניבים גבוהה לתיק שלך צריך לתת את ההכנסה החודשית שלך דחיפה מהירה. עם זאת, הדבר האחרון המשקיע צריך לעשות הוא לקנות לקרן פשוט כי זה משלם תשואה מפתה.

בדיוק כמו כל השקעה אחרת, אתה צריך לעשות את שיעורי הבית שלך. אבל מאחר שהקרנות שונות ממניות רגילות, יש שלושה ערכים ייחודיים שעלייך לשים אליהם עין:

ביצועים קודמים הוא מדריך טוב

ביצועים קודמים הם קורות חיים של הקרן. אמנם שום דבר לא בטוח, אתה יכול בדרך כלל להגדיל את הסיכויים שלך לבחור מוצק ביצועים הקרן על ידי בחירת אחד שהוכיח את עצמו כבר. בפרט, אתה רוצה לשאול:

איך הקרן ביצעה בשווקים טובים ורע?

איך הקרן ביצעה ביחס למגזר שלה?

האם הקרן לבצע טוב בטווח הארוך ו / או בטווח הקצר?

אם אתה מודאג ביותר לגבי בטיחות, מקום טוב להתחיל את החיפוש שלך עם קרנות שהיו מסוגלים להחזיק את ההאטה האחרונה. אלה עשויים לא להציע רווחי השמים בשוק עולה, אבל הם הוכיחו את סם שלהם באחד ההאטה הגרועה ביותר בזיכרון האחרון.

הנחות ופרמיות

לפעמים קרנות סגורות לסחור מתוך עם שווי הנכסים נטו שלהם, כלומר מחיר המניה עשוי להיות גבוה או נמוך יותר מהערך למניה של הנכסים המוחזקים בקרן.

חלק מהכספים עשויים לסחור מחוץ לקו עם ערך הנכסים נטו שלהם במשך שנים. לכן, חשוב להסתכל על הנחה או פרמיה ביחס לממוצע ההיסטורי שלה. המפתח הוא למצוא את המסחר במסחר עבור פחות מאשר ההנחה ההיסטורית ההיסטורית או הפרמיה.

הימנע החזר של הפצות הון

לפני הקנייה לתוך כל קרן, אתה רוצה לדעת איפה תשלומי הדיבידנד מגיעים. אתה יכול בדרך כלל למצוא את זה על ידי הסתכלות על פירוט המס בשנה שעברה באתר האינטרנט של הקרן.

קרנות רבות יש "מדיניות ההפצה מנוהל". זוהי דרך מפוארת לומר שהם מתכננים לעשות את אותו תשלום בכל חודש, לא משנה כמה הכנסות הקרן מרוויחה מהשקעות.

בדרך כלל הקרן קובעת תשלומים ברמה בר קיימא. אבל במקרים מסוימים, קרן עשויה להרוויח הכנסה פחות ממה שהיא משלמת - מכריח אותו לטבול לנכסיה כדי לשמור על התשלום.

חלוקות אלה מסווגות כהחזר הון. תשלומים אלה הם פשוט החזר של הקרן שלך לשחוק את הערך של הקרן. בקיצור, זה בדרך כלל הטובה ביותר להימנע כספים ביצוע החזר של תשלומי הון