מלכודות ערך לעומת מציאות - כיצד לזהות את ההבדל |

הפתגם הישן "אתה מקבל מה שאתה משלם" הוא אחד ששמענו כל חיינו, כנראה מאז שהתחלנו לראשונה לכסף. התועלת והיישומים היומיומיים של אמירה זו פשוט אינם יודעים גבולות. לא רוצה לשלם הרבה עבור מכונית משומשת? אל תצפו אחריות, שירות מותרות אחרים להיות זהיר של מקבל רכב כי בקושי יכול להיות מבצעית. רוצה לחסוך הרבה כסף על הסיבוב הבא שלך של גולף? רעיון נהדר, אבל לא להתלונן אם 10 $ כמובן תבחר לשחק ליד ממש ליד הכביש המהיר. הנקודה היא, רק בגלל משהו זול, לא עושה את זה טוב, ולא בשום מקום זה נכון יותר מאשר בעולם של השקעה.

משקיעים רבים מסתכלים על מחיר המניה ושימוש זה אינדיקטור של כמה יקר או זולה המניות הם. זו טעות בפני עצמה, אבל בואו נדבר על טעות גדולה נוספת שמשקיעים בכל הרמות עושים לעתים קרובות: נפילה במלכודת ערך. מלכודת ערכית היא רכישת מניות במניות שהוכו קשות על הנחת היסוד כי הם "מציאה" ו / או לא צפוי ליפול עוד יותר. ברור, מלכודות ערך הם ערוכים על ידי מניות שחוו ירידה דרמטית. המשקיעים מקבלים פיתוי, חושב שהם מצאו מציאה, רק כדי למצוא יש downside יותר לבוא.מצב זה נקרא מלכודת ערך, כי המשקיעים חושבים שהם מקבלים לגנוב על חברה גדולה.

מניות ערך צריך לא להתבלבל עם מלכודות ערך. מניות ערך הם שמות שבב כחול כי המשקיעים יכולים בדרך כלל להרגיש בטוחים לגבי בעלות, אפילו על פני טווחי זמן ארוכים. הם מייצרים תשואות קטנות יותר מאשר במניות צמיחה, על פי רוב, אבל הביצועים שלהם צפויים למדי ואת שמות הערך ביותר לשלם דיבידנדים. כל משקיע צריך להחזיק לפחות כמה מניות ערך, אבל כולנו צריכים להימנע מלכודות ערך.

בואו נסתכל על מה שאנחנו צריכים לראות כשמדובר מלכודות ערך.

הגשם לא רוצה כדי להפסיק ליפול …

הנה הבעיה עם רכישת המניות של המניה כי הוא בירידה מהירה - זה הרבה כמו מנסה לתפוס סכין נופל. [כדי ללמוד למה אנו מתכוונים על ידי "לתפוס סכין נופל", לחץ כאן כדי לקרוא את המתים חתול מתון - 10 תנאי השקעה מוזרים מוסברים.]

בואו נניח את זה ככה, אם החברה XYZ נסחר ב 60 $ בחודש יוני, אבל נסחרת ב -35 דולר בספטמבר, משקיע עשוי לחשוב שזו הזדמנות ערכית. ובכן, זה יכול להיות. עם זאת, לא יכול להיות דבר לעצור את המניה הזאת הולך לאפס. אתה צריך לבדוק את היסודות כדי למצוא את התשובה.

זוהי המהות של מלכודת ערך. המניה שהיה בעבר אהוב או פעם להיות חברה נהדרת עכשיו נראה זול וממצוץ המשקיעים פנימה אפקט מציצה על הכסף שלך הוא כמו זה של חור שחור.

אל תלך שולל לפי מחיר לבד

ציינו קודם לכן, המחיר פעמים רבות הוא הגורם המכריע עבור רכישת משקיע של מלאי מסוים. זה יכול להיות טעות כי ABC ושות 'ו XYZ בע"מ עשויה לפעול באותו סקטור, עושה את אותם הדברים, בעוד ABC נסחרת ב 30 $ ו XYZ עסקאות ב $ 40, אבל XYZ יכול למעשה להיות שם פחות יקר. XYZ יכול להיות undervalued ב 40 $ בעוד ABC יכול עננים שחורים מתנשא ו 30 $ יכול לייצג הרבה יותר מדי עשיר של שווי המניות.

יש עשרות שיטות ערך המניה, כגון תזרים מזומנים חופשי, נגרר רווחים, קדימה רווחים, מחיר למכירות, תשואת דיבידנד, שווי הוגן, ועוד. כל מחיר מייצג הוא מספר עבור השוק לשים על המניות כך קונים ומוכרים יכולים לעשות ביעילות את העסק. # - ad_banner_2- # ההבדל העיקרי בין מלאי ערך מלכודת ערך היא כי לשעבר יהיה בסופו של דבר. יש כמה זרז, להיות זה לשעבר של רווחים טובים, מוצרים חדשים, פנימאי קונה, וכו 'כי מחייב אנשים לקנות את המניות. מלכודת ערך חסרה את כל התכונות האלה. מלכודות ערך בדרך כלל אין חדשות טובות לדבר על המנהלים בחברה בהחלט לא קונים את המניה. למעשה, הם כנראה זורק את זה. מלכודות ערך יש גם בעיות תזרים מזומנים מחוב גבוה או דיבידנדים מוגזם או שניהם. אלה הם תכונות לחפש כך שתוכל למנוע מלכודת ערךאם אתה רוצה ללמוד עוד על הימנעות מלכודות ערך, לחץ כאן כדי ללמוד דרך אחת לתפוס סכין נופלת.