תרכובת שיעור צמיחה שנתי (CAGR) הגדרה ודוגמה |

מה זה:

הוא מדד שימושי לצמיחה על פני תקופות זמן מרובות. זה יכול להיחשב כצמיחה שמקבלת אותך מערך ההשקעה הראשונית אל ערך ההשקעה הסופית, אם מניחים שההשקעה כבר מתרככת על פני תקופת הזמן.

הנוסחה של CAGR היא:

CAGR = (EV / BV) ^{1 / n} - 1

כאשר:

EV = ערך סיום ההשקעה

BV = ערך ההתחלה של ההשקעה

n = מספר התקופות (חודשים, וכו ')

איך זה עובד (דוגמה):

נניח שאתה משקיע 1000 $ בקרן XYZ במשך חמש שנים. כל שנה

שנת סיום

1 $ 750

2 1,000

3 3,000

4 4,000

5 5,000

אנחנו יכולים לחשב את CAGR של ההשקעה כמו:

CAGR = (5,000 / 1,000) ^1/5 - 1 =.37973 = 37.97%

טיפ: אם אתה משתמש במחשבון פיננסי, השתמש ב- y ^x כדי להעלות (5,000 / 1000) לעוצמה של 0.20 (מאז 1/5 = 0.20).

[קל לשימוש שלנו מחשבון CAGR יכול לעזור לך להקדים את CAGR הצורך להשיג את מטרות ההשקעה שלך או למדוד את ההחזר על השקעות קיימות.]

למה זה משנה:

למרות התשואה השנתית הממוצע הוא מדד נפוץ עבור קרנות נאמנות, CAGR הוא מדד טוב יותר של ההחזר של ההשקעה לאורך זמן. לדוגמה, שקול שנה 1 ושנה 2 של ההשקעה היפותטית שלנו בקרן XYZ. בסוף השנה הראשונה ירד שווי התיק מ -1,000 דולר ל -750 דולר תמורת תשואה של -25% [750 - 1,000 / 1,000]. עד סוף השנה, ערך התיק גדל ב + 33% [(1,000 - 750) / 750].

ממוצע שנה 1 ושנה 2 מחזירה מעל שנתיים נותן לנו תשואה ממוצעת של 4% [-25 + 33/2], אבל זה לא משקף במדויק את מה שקרה. התחלנו ב -1,000 דולר והסתיים ב -1,000 דולר, שהוא תשואה של 0%.

דוגמה זו מראה מדוע CAGR הוא מדד טוב יותר של החזר לאורך זמן. התשואה השנתית הממוצעת מתעלם מההשלכות של הרכבה וזה יכול להגזים בהערכת הצמיחה של ההשקעה. CAGR, לעומת זאת, הוא ממוצע גיאומטרי המייצג את אחד, שיעור עקבי שבו ההשקעה היה גדל אם ההשקעה היה מורכב באותו שיעור בכל שנה.