שיעור הריבית הפד: מתי וכמה זה יעלה לך

היד-ויתור על העלאת הריבית הפד-רבעונית נמשכת. זהו הסכום שהפדרל ריזרב צפוי להעלות את הריבית לטווח קצר; השאלה מתי, מתי? הפד נפגש השבוע, מודיע על החלטתו ביום רביעי ופוגש פעמיים נוספות לפני סוף השנה.

כאשר הפד ילחץ על ההדק, הנה מה לצפות.

זה עניין של זמן

סטיב ריק, הכלכלן הראשי של קבוצת CUNA Mutual Group, ספקית מוצרים פיננסיים לאיגודי אשראי, סבור כי הבנק המרכזי של המדינה יחכה בהעלאת הריבית לטווח קצר עד לפגישת דצמבר.

"השכר עדיין עולה ב -2.6% משנה לשנה, והאבטלה נתונה ב -4.9% ולא ירדה הרבה. לכן, כשהאינפלציה עדיין נמוכה, ולחצי השכר לא בונים, אני חושב שזה נותן ל - Fed את מרחב הפעולה להיות קצת יותר סבלנות ולשמור על הריבית ברמות נמוכות במיוחד למשך חודשיים עד שלושה חדשים ", אומר ריק.

רוברט דיץ, הכלכלן הראשי של האיגוד הלאומי של בוני הבית, הוא מאמין נוסף בדצמבר.

"אנחנו מעריכים את העלאת הריבית ב -2016, אחרי פגישת דצמבר", אומר דיץ. "NAHB מאמין כי הריבית על המשכנתאות תישאר ברמה נמוכה היסטורית ברבעונים הבאים. גידול בהכנסות ויצירת מקומות עבודה מוצקים הם רוח גבית חיובית לשוק הדיור, ואנחנו סוף סוף רואים עדויות של בוני נע לתוך השוק ברמת הכניסה."

להבין את הטוב ביותר Refinance אפשרויות

לראות את החוזים העתידיים

שני כלכלנים אלה אינם היחידים שמניפים את הפד לא יעברו את הריבית עד דצמבר. גם רצים גדולים עושים.

משקיעים מוסדיים, קרנות גידור וכדומה מחזיקים בתביעה על מחיר של משהו במועד עתידי. אלה "חוזים עתידיים" הם זמן ומחירי חוזי ההשקעה שנמכרו על כל דבר, החל בבטן חזיר למזג האוויר - הפדרל ריזרב לטווח קצר הריבית עולה.

על פי פעילות החוזים העתידיים האחרונים, נתח השוק הגדול ביותר בוול סטריט הוא ההימור על מהלך הפד לפני חודש דצמבר, כפי שניתן לראות בתרשים שלהלן.

הבנקים עומדים ליהנות מהעלאת ריבית הפד

ג'יימי דימון, מנכ"ל ג'יי.פי מורגן צ'ייס, סבור שהגיע הזמן שהפד יתחיל להעלות את הריבית כעת. "עשרים וחמש נקודות בסיס (0.25 נקודת אחוז) היא ירידה בדלי. בואו רק להעלות את הריבית, "הוא אמר, במועדון הכלכלי של וושינגטון בשבוע שעבר.

כמובן, רוב המלווים היה מסכים. כאשר הריבית בסופו של דבר לעלות, בנקים, איגודי אשראי ומוסדות פיננסיים אחרים ירוויח יותר עניין על ההון שהם צריכים להשאיל, מה שמגדיל את שולי הרווח שלהם, אומר ריק.

"בנוסף, התשואות לטווח קצר האוצר יעלה", הוא מוסיף. "בנוסף, דברים כמו קצב מתכוונן כרטיסי אשראי יהיה reprice, מתכווננת שיעור משכנתאות יהיה reprice, הלוואות הון עצמי הביתה יהיה reprice. זה יעזור למערכת הבנקאית. הבנקים ואיגודים אשראי יוכלו לבנות הון מהר יותר, אשר יחזק את המערכת הבנקאית שלנו."

נחשי מי משלם עבור כל זה rericricing. הצרכנים עושים.

עם העלאת הריבית, כמה עוד תשלם?

מחקר TransUnion שפורסם לאחרונה, מדד את השפעת עליית הריבית על הצרכנים. "[אנו] ניתחנו צרכנים עם מוצרים בריבית משתנה כגון כרטיסי אשראי, HELOCs וכמה משכנתאות והלוואות אישיות", אומר נידהי ורמה, מנהל בכיר של מחקר וייעוץ לטרנסוניון.

המחקר הראה כי עם עלייה צפויה של 0.25% בשיעור הריבית על ידי הפד, יותר מ -92 מיליון צרכנים בארה"ב המחזיקים במוצרי אשראי בריבית משתנה יראו את התשלומים החודשיים שלהם, אך רק בממוצע של 6.45 דולר.

יותר מ -9 מיליון צרכנים יהיו בסיכון

עם זאת, TransUnion אומר 10% של לווים אלה - מעל 9.3 מיליון אנשים - לא יוכלו לספוג את העלות הנוספת.

"חלק מאותם צרכנים יש משכנתא בשיעור מתכווננת כי יהיה לאפס בעתיד או עשויים להיות מוצרים אחרים בשיעור משתנה שיכול להתאים בעתיד", אומר ורמה.

אם הפד ימשיך עם העלאות נוספות ל -2017, כצפוי, המחקר של TransUnion מצא כי עם עליית הריבית בשיעור של 1% בלבד, 2.5 מיליון צופים נוספים עשויים שלא לקבל את היכולת הפיננסית לספוג את "זעזוע התשלום".

זה בסך הכל 11.8 מיליון הצרכנים בסיכון של נפילה מאחור על חובות התשלום שלהם.

אבל יש גם צרכנים שלא יושפעו מעליית הריבית, אומר טרנסוניון.

"למשל, כמה צרכנים הם טרנזיסטורים - הם משלמים את היתרות שלהם בכל חודש", אמר ורמה בהודעה לעיתונות. "חלק כבר יש אפר של 29.99%, הגבוהה ביותר המותרת הדולר. הנתונים שלנו מראים כי אכן תהיה השפעה על עליית הריבית הפוטנציאלית, אבל היא הרבה פחות נפוצה ממה שרבים צופים.

ברכה מתנשאת?

גם אם הריבית גבוהה יותר, ג 'ף טיילור, מנהל סיכונים דיגיטליים, מעבד עצמאי של הלוואות הביתה, הוא לא מחפש ברכה גדולה מכירות הביתה או משכנתא refinances.

"המחירים היו נמוכים מבחינה היסטורית במשך זמן כה רב, שרוב האנשים שרוצים למחזר כבר עשו זאת והקונים המעוניינים לרכוש עשויים להתקשות במציאת בית, בהתחשב במחירי הבתים הרקיעי שחקים ומלאי נמוך בשווקים רבים", אומר טיילור.

הריבית על הפד היא אינדיקציה לכלכלה בריאה יותר, אומר טיילור, שמדרבן את אמון הצרכנים ומעודד את הצרכנים לרכוש או למחזר בתים. וזה יכול להיות דחיפה המשכנתאות זה בסתיו ובחורף, עונות איטי באופן מסורתי עבור homebuying והלוואות.

עוד מ Investmentmatome השווה מקוון משכנתא refinance משכנתא השווה שיעורי למחזר משכנתא מצא מתווך משכנתא

האל Bundrick הוא סופר צוות ב Investmentmatome, אתר כספים אישי. דוא"ל: [email protected]. Twitter: @halmbundrick