השקעה כיתה הגדרה & דוגמה |

מה זה:

ציון השקעה הוא ציון איכות לייחס על ידי סוכנויות דירוג לאג"ח כי יש סיכון קטן של ברירת המחדל

איך זה עובד (דוגמה):

אגרות חוב מוניציפליות וקונצרניות מדורגות על ידי סוכנויות אשראי, כגון Standard & Poor's ו- Moody's, בהתבסס על מידת האשראי של המנפיק. דירוג האשראי מציין כי איגרת חוב היא מכשיר חוב בטוח, בעל סיכון נמוך, שבו לא סביר שמנפיק יהיה ברירת המחדל.

דירוגים של BBB ומעלה על ידי Standard & Poor's או דירוגים של Baa3 ומעלה על ידי Moody's מייחסים אג"ח כהשקעה כיתה. הדירוגים כפופים לשינוי בהתאם לבריאותו הפיננסית של המנפיק.

למה זה משנה:

דירוג האשראי מאפשר למשקיעים למדוד טוב יותר את רמת הסיכונים הכרוכה באג"ח מסוים. משקיעים שמחפשים חוב נמוך יותר נוטים לבחור דרגת השקעה אג"ח

למשקיעים בבונד צריך להיות מודע לכך שירידה בדירוג האג"ח עלולה להשפיע לרעה על שווי השוק שלה.