השקעות לטווח ארוך הוא המפתח תשואות חיוביות

מאת דייב רוואן

למידע נוסף על Dave על Investmentmatome שאל יועץ

השקעה היא מסוכנת מטבעו; אף פעם אין ערובה לתשואות חיוביות. אבל התנודתיות הגבוהה של השנה, יחד עם התשואות העודפות של השנה שעברה, עלולה להשאיר את המשקיעים תוהים אם כדאי להמתין לעלייה.

התשובה היא כן - ויש לו יותר לעשות עם איך להשקיע מאשר מוצרי ההשקעה תבחר. יצירת תיק מאוזן, מגוונת היטב להשקיע לטווח הארוך לא ממש מבטיח לך תשואות חיוביות, אבל זה מגיע די קרוב.

מניות ואגרות חוב

אם אתה מחפש מובטחת לחזור, מניות כנראה נראה כמו בחירה גרועה. נתונים היסטוריים מראים כי התשואות בשוק המניות משתנות במידה ניכרת משנה לשנה. מאז 1928, התשואה הגרוע ביותר אי פעם של שנה היה הפסד של 43.84% בשנת 1931. הם היו השנה הטובה ביותר שלהם בשנת 1954, כאשר הם צברו 52.56%.

המשקיעים לשקול אג"ח להיות השקעה בטוחה יותר מאשר מניות, אבל הם עדיין חווים תנודתיות, ואת כל הכסף שלך לשים אותם רחוק מלהיות בטוח. בשנת 2009, איגרות חוב של 10 שנים איבדו 11.12%, השנה הגרועה ביותר שלהם אי פעם. הם צברו 32.81% בשנתם הטובה ביותר, 1982.

בתיאוריה, סוגים שונים של נכסים מתפקדים היטב בזמנים שונים - כך גיוון, או שילוב של נכסים בתיק שלך, אמור לעזור למשקיעים להשיג תשואות טובות יותר. אבל אם אתה בונה תיק היפותטי מורכב של 60% מניות ו 40% אג"ח, חוזר עדיין להשתנות לא מעט.

לפי החישובים שלי, השנה הגרועה ביותר עבור תיק 60/40 היתה 1931, כאשר היא ספגה הפסד של 27.33%, והשנה הטובה ביותר הייתה 1954, כאשר היא צברה 32.85%.

גיוון פשוט עוזר, אבל זה לא מספיק.

השקעה לטווח ארוך היא המפתח

השווקים הפיננסיים לא להישאר רע לנצח והם לא נשארים טוב לנצח. תנודות גדולות מתרחשות על בסיס שנתי, אך המגמה ארוכת הטווח בהחלט הייתה חיובית. אם אתה מוכן לרכוב עליות ומורדות, יש לך סיכוי טוב יותר ללכוד את המגמה החיובית לטווח ארוך של השווקים.

חוזרים הנתונים ההיסטוריים שלנו תיק היפותטי שלנו מורכב של 60% מניות ו 40% אג"ח, אתה יכול לראות איך זה משחק:

מסגרת זמן	שנים	הצמיחה השנתית הממוצעת הגרועה ביותר
מקור: נתוני הבנק המרכזי של ניו יורק שטרן, חישובים של דייב רוואן
הגרוע ביותר 1 שנה 60/40 לחזור	1931	-27.33%
הגרוע ביותר 2 - 60 שנה לחזור	1930-1931	-20.60%
הגרוע ביותר של 60-60 לחזור	1929-1931	-15.21%
הגרוע ביותר 40-60 שנה לחזור	1929-1932	-12.01%
הגרוע ביותר 5-60 שנה לחזור	1928-1932	-5.37%
הגרוע ביותר 60-60 שנה לחזור	1929-1934	-3.59%
הגרוע ביותר 7-60 שנה לחזור	1928-1934	+0.24%

על ידי היותו מוכן (וגם מסוגל) להחזיק בתיק זה פשוט במשך שבע שנים, המשקיעים היו למעשה מובטחת לעצמם תשואה חיובית. ואנחנו כבר מתמקדים הגרוע ביותר אי פעם חוזר. תיק היפותטי זה מחזיר בממוצע כ - 8.92% בכל תקופות השבע מ 1928 עד 2015 - תוצאה שתשמח את רוב המשקיעים.

שקול את אופק הזמן שלך

ברור, ככל שאתה מושקע תערובת של מניות ואג"ח, כך טוב יותר הסיכויים שלך לראות תשואות חיוביות. אז אם יש לך כסף להשקיע, אבל אתה יודע שאתה צריך את זה בתוך חמש שנים או פחות, זה כנראה הכי טוב להתרחק אלה נכסים מסוכנים. במקום זאת, מקל על תעודות הפיקדון, כלי החסכון המסופקים על ידי הבנקים המציעים בריבית קבועה. אתה לא תראה הרבה לחזור, אבל זה יהיה מובטחת ומבוטח על ידי תאגיד הפיקדונות הפדרלי ביטוח, במקרים רבים.

עם זאת, אם אתה בטוח למדי שאתה לא צריך את הכסף במשך יותר מחמש שנים, שקול להשקיע בתיק מגוון של מניות ואיגרות חוב. ההיסטוריה אינה ערובה כי תוכל למנוע הפסד, אבל המספרים בטוח נראה משכנעת.

דייב רוואן הוא מתכנן פיננסי מוסמך ומייסד Rowan Financial.

תמונה באמצעות iStock.